Коэффициент финансовой устойчивости нормативное значение

Содержание

Коэффициент финансовой устойчивости: формула по балансу, нормативное значение

Коэффициент финансовой устойчивости нормативное значение

Финансовая стабильность свидетельствует об устойчивости компании и ее способности выживать в условиях конкуренции. Она является свидетельством хорошего состояния ресурсов фирмы в отчетном периоде, отражает способность фирмы свободно и эффективно использовать свои денежные ресурсы, обеспечивая при этом текущее производство продукции при учете необходимых расходов на это производство.

Основной задачей руководства и управления фирмой является способность обеспечить ее финансовую стабильность, направить деятельность в русло получения прибыли.

Фирма называется устойчивой тогда, когда внешние факторы влияют на деятельность предприятия, а оно по-прежнему способно нормально функционировать, выполнять свои обязательства и поставленные цели и задачи.

Финансовая устойчивость: концепция

Финансовая стабильность компании есть состояние, при котором ее платежеспособность является постоянной с течением времени, а структура капитала имеет рациональное соотношение между ресурсами, являющимися собственными и заемными у компании.

Таким образом, финансовая стабильность характеризуется таким соотношением ресурсов, при котором деятельность компании соответствует потребностям рынка и формирует потребности ее развития в перспективе, что выявляется в процессе анализа коэффициентов финансовой устойчивости предприятия

Цели анализа

Основными целями при анализе финансовой стабильности фирмы выступают:

  • исследование показателей платежеспособности и финансовой устойчивости фирмы, выявление нарушений и их причин;
  • разработка рекомендаций и способов повышения финансовой стабильности, ликвидности и платежеспособности;
  • оптимальное применение ресурсов и стабилизация деятельности;
  • прогнозирование будущих показателей деятельности и финансовой стабильности в зависимости от варианта соотношения между ресурсами в компании.

Основные влияющие факторы

Среди внутренних факторов выделяют:

  • издержки в процессе производства, а также соотношение между долей постоянных и переменных затрат;
  • рациональный состав активов и выбор способов управления ими;
  • рациональную структуру ресурсов и правильное управление ими;
  • наличие привлеченного капитала. Увеличение объема заемного капитала увеличивает финансовые возможности компании, но в то же время повышает риск непогашения обязательств.

При расчете коэффициентов финансовой устойчивости предприятия необходим учет внешних факторов:

  • влияния экономической ситуации в стране;
  • конкурентной борьбы на рынке;
  • макроэкономические показатели;
  • политики страны (принципы экономического регулирования, земельная реформа, право на защиту потребителей);
  • уровня инфляции.

Информационная база

Информация для анализа берется из данных учета:

  • баланс компании;
  • отчет о финансовых результатах.

Бухбаланс отражает, с одной стороны, имеющиеся активы фирмы, с другой — источники их финансирования. Показатели отражаются в денежном выражении и могут быть классифицированы по их составу.

Отчет о финансовых результатах показывает итоговые значения функционирования компании за отчетный период, а также порядок получения прибыли или убытка.

Разновидности

Основные виды можно представить по группам категорий:

  • абсолютная – компания полностью независима от внешних кредиторов, поскольку у нее есть достаточная сумма собственных средств;
  • нормальная – это наиболее благоприятный тип устойчивости, поскольку в дополнении к собственному капиталу компания использует займы долгосрочного периода для расширения деятельности и развития;
  • неустойчивая – платежеспособность компании нарушена, но можно восстановить баланс за счет прироста собственного капитала, снижения дебиторской задолженности, а также за счет увеличения оборотного капитала;
  • кризисная – компания находится на грани банкротства. Полный выход из этого состояния будет означать уменьшение количества запасов и увеличение источников их формирования.

Главный коэффициент

Коэффициент финансовой устойчивости по балансу представляет собой показатель, который оценивает структурную долю собственных средств в общей сумме всех фондов компании.

Он отражает частное от деления собственных средств на общий баланс за определенный период. Высокий уровень коэффициента указывает на финансовую стабильность и независимость компании от внешних кредиторов.

Для этого показателя минимально допустимый уровень составляет 50-60 %.

Коэффициент финансовой устойчивости и формула расчета

После рассмотрения вопросов общего представления о данном показателе перейдем к исследованию методик его определения.

Расчет исследуемого коэффициента производится по формуле:

КФУ = (строка1300 + строка1400) / строка1700.

Формула в другом виде будет выглядеть так:

КФУ = (СК + ДК) / П,

где КФУ – коэффициент финансовой устойчивости;

СК – собственный капитал, включая имеющиеся резервы;

ДК – долгосрочные кредиты и займы (обязательства), срок привлечения которых составляет более 1 года;

П – общие обязательства (в противном случае – валюта баланса).

Норматив

Нормативный коэффициент финансовой устойчивости находится в диапазоне от 0,8 до 0,9.

Значение отношения, превышающее 0,9, указывает на финансовую независимость компании. Кроме того, данное значение свидетельствует, что анализируемая компания будет характеризоваться ростом показателей платежеспособности в длительном периоде времени.

Если исследуемый коэффициент финансовой устойчивости ниже нормы 0,75, то такая ситуация должна быть очень тревожным сигналом для компании. Она может указывать на возникновение риска постоянной неплатежеспособности компании, а также ее финансовую зависимость от кредиторов.

Другие показатели финансовой стабильности

Можно рассмотреть еще ряд коэффициентов:

  • Коэффициент концентрации заемного капитала определяется как разность между значением «1» и коэффициентом автономии. Предприятия с высоким уровнем собственного капитала интенсивней привлекают кредиторов, потому что инвесторы считают, что они могут вернуть свои инвестиции за счет этих собственных источников фирмы.
  • Коэффициент финансовой зависимости противоположен коэффициенту автономии.
  • Коэффициент маневренности капитала описывает ту его часть, которая направлена ​​на ведение текущей деятельности. Приветствуется его рост: чем выше, тем лучше финансовая стабильность.
  • Соотношение заемных и собственных средств. Показывает, какая часть средств компании больше: собственная или заимствованная. Коэффициент выше 1 в ситуации, когда компания зависит от займов фирмы.
  • Коэффициент обеспеченности текущих активов собственными оборотными средствами. Оптимальное значение должно быть равно или больше 0,1.

Направления улучшения финансовой устойчивости

В рыночных условиях ключом к выживанию и созданию стабильной финансовой системы компании является ее стабильность.

Устойчивость показывает такое положение ресурсов компании, в условиях которых можно свободно осуществлять маневрирование денег, эффективно использовать их, обеспечивать непрерывный производственный процесс и продажи товаров, а также учитывать затраты на расширение и обновление бизнеса. Коэффициент финансовой устойчивости и формула его расчета оказывают влияние на стабильность системы компании.

Финансовая стабильность обусловлена ​​как стабильностью экономической среды, в которой работает компания, так и результатами ее деятельности, адаптацией к изменениям факторов окружения.

Возможностями укрепления финансов компании могут быть следующие направления:

  • увеличение уставного капитала путем выпуска акций и накопления нераспределенной прибыли (применимо, если компания не несет непокрытых убытков в течение анализируемого периода, в противном случае она не может дать конкретных результатов);
  • разработка разумной стратегии привлечения средств;
  • пересмотр величины запасов продукции; перегруженность запасами отрицательно сказывается на устойчивости компании, от лишних запасов необходимо избавляться;
  • увеличение объема работы по сбору дебиторской задолженности, что приводит к увеличению доли денежных средств предприятия, ускорению оборота капитала;
  • ускорение оборачиваемости дебиторки и, как результат, более ритмичное получение средств от должников;
  • увеличение «запаса прочности» с точки зрения показателей платежеспособности и т. д.

Следовательно, чтобы улучшить финансовую устойчивость предприятия, необходимо найти резервы для увеличения скорости накопления собственных источников, обеспечивая материальные оборотные средства ресурсами, находящимися в личном владении.

Заключение

Исследование категории стабильности фирмы в области финансов является очень важным анализом. О стабильности компании можно говорить только в ситуации превышения ее доходов над расходной частью, что выявляется в процессе анализа коэффициентов финансовой устойчивости.

В случае, когда компания свободно распоряжается денежной наличностью, если процесс производства и реализации продукции налажен, то такая компания, скорее всего, будет отнесена к категории нормальной устойчивости.

При этом значения коэффициентов финансовой устойчивости будут соответствовать нормативам.

Знание текущего состояния финансовой устойчивости компании поможет составить финансовый и бизнес-план на прогнозный год. Кроме того, компания сможет грамотно строить свою кредитную политику в соответствии с целями и текущей финансовой ситуацией.

Источник: https://FB.ru/article/47616/cu-koeffitsient-finansovoy-ustoychivosti-formula-po-balansu-normativnoe-znachenie

Коэффициенты финансовой устойчивости предприятия — инструмент бухгалтерской отчетности и эффективного ведения бизнеса

Коэффициент финансовой устойчивости нормативное значение

Коэффициент финансовой устойчивости

Приветствую вас, дорогие читатели!

Случилось забрести на форум предпринимателей, где яростно обсуждали вопрос состоятельности предприятия. «Самоучек» видно сразу, они смотрят в проблему глубже и не делают поверхностных выводов. Вспомнилось как нас учили, если дебет и кредит сошелся – хорошо, если доходов больше, чем расходов – просто отлично. Если бы в реальной жизни все было так просто.

Сегодня я хочу рассказать чем учебник отличается от жизни.

Рассмотрим вопрос о коэффициентах финансовой устойчивости бизнеса или предприятия. Я решила разбить тему на пункты, так легче воспринимать и запоминать. Рассмотрим следующие коэффициенты и их значения:

  1. Автономии
  2. Финансовой зависимости
  3. Соотношение собственных и позаимствованных средств
  4. Маневренности в плоскости собственного капитала
  5. Мобильные и иммобилизованные активы, их соотношение
  6. Обеспеченности оборачиваемого капитала источниками финансирования
  7. Обеспеченности личными средствами предприятия

Советую коротко выписать все пункты статьи и основные мысли, чтобы быстро вспомнить содержание в случае необходимости. Тема объемная, не будем терять времени!

[direct]

Формулы расчёта коэффициентов финансовой устойчивости организации

Финансовая устойчивость

Финансовая устойчивость предприятия имеет ряд коэффициентов, список показателей, наглядно демонстрирующих уровень стабильности данной организации в плане финансов. В данной статье мы рассмотрели основные коэффициенты, необходимые для качественного наблюдения за работой предприятия. По каждому приведённому направлению высчитывается свой коэффициент.

Независимость (автономия)

Коэффициент независимости (второе название – общий коэффициент автономии) – относительная величина, которая определяет уровень общей независимости производства в области финансов, а также характеризует удельный вес средств организации во всей сумме. Вот формула для расчёта данного коэффициента:

Общий коэффициент автономии формула

Где:

  • КиР – представляет из себя сумму капитала и резервов
  • ВБ – это валюта бухгалтерского баланса
  • РПР – сумма резервов предстоящих расходов

Манёвренность собственного капитала

Манёвренность собственных средств (Коэффициент манёвренности собственного капитала) предприятия выражается коэффициентом, определяющим, какая доля собственных средств организации применяется для финансирования деятельности в ближайшей перспективе, т.е. какая часть капитала вкладывалась в оборотные активы, а какая была капитализирована. Расчёт производят по формуле:

Коэффициент манёвренности собственного капитала формула

Где:

  • ЗиЗ — расшифровывается как «запасы и затраты»
  • ФО — финансовые обязательства.

Финансовая зависимость

Коэффициент финансовой зависимости – это показатель, определяющий относительную долю заёмных средств капитала в общей валюте бух. баланса. Данный показатель — обратный коэффициент финансовой устойчивости. Его рассчитывают по формуле:

Коэффициент финансовой зависимости

Где:

  • ФО — как финансовые обязательства
  • РПР – сумма резервов предстоящих расходов

Финансовый риск

Коэффициент финансового риска (ещё имеет название коэф-та левериджа или коэффициента привлечения) – показатель отношения размера вонсимого капитала к объёму средств. Имеет такую зависимость:

Коэффициент финансового риска

Где:

  • СК – собственный капитал
  • ЗК – заёмный капитал

Покрытие долгов своими средствами

Коэффициент покрытия долгов собственными средствами (так называемый коэффициент финансирования) – величина, призванная определять долю собственных средств, выделяющихся на покрытие обязательств по долгу службы. Расчет производят по следующей формуле:

Коэффициент покрытия долгов собственными средствами

Финансовая устойчивость организации

Коэффициент финансовой устойчивости – необходим для определения степени эффективности применения капитала, который был вложен в активы организации.

Формула для расчёта коэффициента:

Коэффициент финансовой устойчивости

Где ДФО – сумма долгосрочных финансовых обязательств.

Источник: http://biznesnalog.ru/finance/formuly-raschyota-koefficientov-finansovoj-ustojchivosti-organizacii.html

Определение

Коэффициент финансовой устойчивости — коэффициент равный отношению собственного капитала и долгосрочных обязательств к валюте баланса. Данными для его расчета служит бухгалтерский баланс.

Коэффициент финансовой устойчивости — что показывает

Коэффициент финансовой устойчивости показывает, какая часть актива финансируется за счет устойчивых источников, то есть долю тех источников финансирования, которые организация может использовать в своей деятельности длительное время.

Формула

Общая формула расчета коэффициента:

Общая формула расчета коэффициента

Формула расчета по данным старого бухгалтерского баланса:

Формула расчета по данным старого бухгалтерского баланса

где стр.300, стр.490, стр.590 — строки Бухгалтерского баланса (форма №1)

Формула расчета по данным нового бухгалтерского баланса:

Формула расчета по данным нового бухгалтерского баланса

Значение

Если величина коэффициента колеблется в пределах 0.8–0.9 и имеет положительную тенденцию, то финансовое положение организации является устойчивым.

Рекомендуемое же значение не менее 0.75. Если значение ниже рекомендуемого, то это вызывает тревогу за устойчивость компании.

[direct2]

Схема

Коэффициент финансовой устойчивости — схема

Источник: http://1fin.ru/?id=311&t=33

Каждое предприятие, фирма или организация нацелена на получение прибыли. Именно прибыль позволяет проводить инвестиционную политику в собственные оборотные и внеоборотные средства, развивать производственные мощности и инновационность продукции. Для того что бы оценить направление развития предприятия необходимы точки отсчета.

Такими ориентирами в финансовом плане и финансовой политики выступают коэффициенты финансовой устойчивости.

Определение финансовой устойчивости

Финансовая устойчивость – это степень платежеспособности (кредитоспособности) предприятия, либо доля общей устойчивости предприятия, определяющая наличие денежных средств, для поддержания стабильной и эффективности деятельности предприятия. Оценка финансовой устойчивости является важным этапом финансового анализа предприятия, потому показывает степень независимости предприятия от своих долгов и обязательств.

Типы коэффициентов финансовой устойчивости

Первый коэффициент, характеризующий финансовую устойчивость предприятия – это коэффициент финансовой устойчивости, который определяет динамику изменения состояния финансовых ресурсов предприятия по отношению к тому на сколько общий бюджет предприятия может покрыть затраты на процесс производства и прочие цели. Можно выделить следующие типы коэффициентов (показателей) финансовой устойчивости:

  1. Показатель финансовой зависимости;
  2. Показатель концентрации собственного капитала;
  3. Показатель соотношения собственных и заемных средств;
  4. Показатель маневренности собственного капитала;
  5. Показатель структуры долгосрочных вложений;
  6. Показатель концентрации заемного капитала;
  7. Показатель структуры заемного капитала;
  8. Показатель долгосрочного привлечения заемных средств.

Коэффициент финансовой устойчивости определяет успешность предприятия, потому что его значения характеризует насколько предприятия (организация) зависит от заемных денежных средств кредиторов и инвесторов и способности предприятия своевременно и в полном объеме исполнять свои обязательства. Высокая зависимость от заемных средств может сковать деятельность предприятия в случае незапланированной выплаты.

Коэффициенты финансовой зависимости

Коэффициент финансовой зависимости – разновидность коэффициентов финансовой устойчивости предприятия и показывает степень того как ее активы обеспечиваются заемными средствами.

Большая доля финансирования активов с помощью заемных средств показывает низкую платежеспособность предприятия и низкую финансовую устойчивость. Это в свою очередь уже влияет на качество отношений с партнерами и финансовыми институтами (банками).

Другое название коэффициента финансовой зависимости (независимости) — коэффициент автономии (более подробно).

Большое значение собственных средств в активах предприятия тоже не является показателем успеха. Рентабельность бизнеса выше, когда помимо собственных средств предприятие использует также и заемные средства. Задачей становится определение оптимального соотношения собственных и заемных средств для эффективного функционирования. Формула расчета коэффициента финансовой зависимости следующая:

Коэффициент финансовой зависимости = Валюта баланса / Собственный капитал

Коэффициент концентрации собственного капитала

Данный показатель финансовой устойчивости показывает долю денежных средств предприятия, которая вкладывается в деятельность организации. Высокий значения данного коэффициента финансовой устойчивости показывает низкую степень зависимости от внешних кредиторов. Для расчета данного коэффициента финансовой устойчивости необходимо:

Коэффициент концентрации собственного капитала = Собственный капитал / Валюта баланса

Коэффициент соотношения собственных и заемных средств

Данный коэффициент финансовой устойчивости показывает соотношение собственных и заемных средств у предприятия. Если данный коэффициент превышает 1 то предприятие считается независимым от заемных средств кредиторов и инвесторов. Если меньше то считается зависимым.

Необходимо учитывать также скорость оборота оборотных средств, поэтому в дополнение полезно также учитывать скорость оборота дебиторской задолженности и скорость материальных оборотных средств.

Если дебиторская задолженность быстрее оборачивается, нежели оборотные средства, то это показывает высокую интенсивность притока денежных средств в организацию. Формула расчета данного показателя:

Коэффициент соотношения собственных и заемных средств = Собственные средства / Заемный капитал предприятия

Коэффициент маневренности собственного капитала

Данный коэффициент финансовой устойчивости показывает размер источников собственных денежных средств предприятия в мобильной форме. Нормативное значение составляет 0,5 и выше. Коэффициент маневренности собственного капитала рассчитывается следующим образом:

Коэффициент маневренности собственного капитала = Собственные оборотные средства / Собственный капитал

Следует заметить, что нормативные значения зависят также от вида деятельности предприятия.

Коэффициент структуры долгосрочных вложений

Коэффициент структуры долгосрочных вложений

Данный коэффициент финансовой устойчивости предприятия показывает долю долгосрочных обязательств среди всех активов предприятия.

Низкое значения данного показателя свидетельствует о неспособности предприятия привлечь долгосрочные кредиты и займы.

Высокое значение коэффициента показывает способность организации самой выдавать займы.

Высокое значение, также может быть, следствием сильной зависимости от инвесторов.

Для расчета коэффициента структуры долгосрочных вложений необходимо:

Коэффициент структуры долгосрочных вложений = Долгосрочные пассивы / Внеоборотные активы

Коэффициент концентрации заемного капитала

Данный коэффициент финансовой устойчивости аналогичен показателю маневренности собственного капитала, формула расчета приводится ниже:

Коэффициент концентрации заемного капитала = Заемный капитал / Валюта баланса

В заемный капитал входят как долгосрочные, так и краткосрочные обязательства организации.

Коэффициент структуры заемного капитала

Данный коэффициент финансовой устойчивости показывает источники формирования заемного капитала предприятия.

От источника формирования можно сделать вывод о том как созданы внеоборотные и оборотные активы организации, потому что долгосрочные заемные средства как правило берутся на формирование внеоборотных активов (здания, машины, сооружения, и т.д.) а краткосрочные на приобретение оборотных активов (сырье, материалы и т.д.)

Коэффициент структуры заемного капитала = Долгосрочные пассивы / Внеобортные активы предприятия

Коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств

Данный коэффициент финансовой устойчивости показывает долю источников формирования внеоборотных активов, который приходится на долгосрочные займы и собственный капитал. Высокое значения коэффициента характеризует высокую зависимость предприятия от привлеченных средств.

Коэффициент структуры заемного капитала = Долгосрочные пассивы / (Долгосрочные пассивы + Собственный капитал предприятия)

Множество коэффициентов финансовой устойчивости позволяет комплексно определить и оценить успешность, характер и тенденции в деятельности предприятия и управлении финансовыми ресурсами.

Источник: http://www.beintrend.ru/2013-02-26-08-35-23

Источник: https://buhgalterov.ru/uchet/formula-koeffitsienta-finansovoy-ustoychivosti.html

Коэффициент финансовой устойчивости – правила применения и расчета

Коэффициент финансовой устойчивости нормативное значение

Чтобы организация или предприятие выполняло свою хозяйственную деятельность, необходимо умелое руководство производственными и хозяйственными процессами.

Ведь эти факторы лежат в основе результативности предприятия и обеспечивают устойчивую финансовую ситуацию.

Степень устойчивости, в свою очередь, определяется с помощью аналитических показателей. Если они не отклоняются от установленной нормы, то предприятие стабильно функционирует, сохраняя постоянный уровень производства.

Также, благодаря успешно проведенному анализу финансов, можно точно определить, в какой момент появляется возможность расширения производства, а когда стоит снизить расходы и придерживаться максимальной экономии.

Какие типы финансовой устойчивости существуют

Предприятие с идеальной устойчивостью, встречается крайне редко. Подобные организации осуществляют свою деятельность, исключительно, за счет оборотных средств из собственных резервов.

Это значит, что предприятие не использует заемные средства из источников внешнего финансирования (кредиты банка, инвестиции и прочее).

Даже если такая ситуация существует, она не всегда относиться к положительной, потому как неиспользование заемных средств бывает из-за неумелого руководства компании или отсутствия возможности задействовать внешние источники для хозяйственной деятельности.

Наиболее приемлемой считается ситуация, когда предприятие использует заемные средства долгосрочного пользования.

Финансовые аналитики считают, что именно такой вид устойчивости можно определить, как нормальный для всех субъектов экономической деятельности, если совокупная величина кредитов, привлеченных с целью формирования запасов, по своей величине не превосходит общую стоимость собственных запасов и выпущенной продукции.

Когда нарушается платежеспособность, но, все еще есть возможность восстановить равновесие с помощью восполнения собственных и оборотных средств, то такое состояние называется «Неустойчивым финансовым состоянием». Оно возникает в связи с недостачей «нормальных» источников финансирования. Это положение поправимо, если ускорить оборачиваемость активов или увеличить часть собственного капитала.

Предприятие оказывается на грани разорения при кризисном финансовом состоянии. В этом случае ценные бумаги и задолженности дебиторов в совокупности не могут погасить сумму задолженностей кредиторам.

Коэффициент финансовой устойчивости и его назначение

Коэффициент фин. зависимости (устойчивости) – можно рассчитать с помощью сопоставления всей суммы финансов организации (заемных и собственных) к совокупности собственных ресурсов.

То есть, данный показатель отображает, в какой степени предприятие зависимо от финансирования за счет заемных средств, или же, какая величина заемных ресурсов приходится на 1 руб. собственного капитала.

Коэффициент фин. устойчивости еще отображает, может ли предприятие за счет своих активов полностью погасить задолженность по кредитам. Значение этого коэффициента должно быть не ниже, чем 0.

75.

Степень фин. устойчивости служит для того, чтобы знать о состоянии материальных ресурсов, используя которые, предприятие сможет обеспечить беспрерывное производство и реализацию своей продукции или услуг. Показатели фин. устойчивости детально отображают уровень настоящей стабильности организации в плане обеспеченности финансовыми ресурсами.

Если Вы еще не зарегистрировали организацию, то проще всего это сделать с помощью онлайн сервисов, которые помогут бесплатно сформировать все необходимые документы:

  • для регистрации ИП
  • регистрации ООО

Если у Вас уже есть организация, и Вы думаете над тем, как облегчить и автоматизировать бухгалтерский учет и отчетность, то на помощь приходят следующие онлайн-сервисы, которые полностью заменят бухгалтера на Вашем предприятии и сэкономят много денег и времени. Вся отчетность формируется автоматически, подписывается электронной подписью и отправляется автоматически онлайн.

  • Ведение бухгалтерии для ИП
  • Ведение бухгалтерии для ООО

Он идеально подходит для ИП или ООО на УСН, ЕНВД, ПСН, ТС, ОСНО.
Все происходит в несколько кликов, без очередей и стрессов. Попробуйте и Вы удивитесь, как это стало просто!

Виды данных показателей и методы их расчета

Для более детальной картины о финансовом состоянии в качестве показателей используются коэффициенты, отображающие балансовую структуру (пассив и актив определенного предприятия). Также они отображают соотношение между некоторыми статьями баланса.

Коэф. автономии – это, по своей сути, часть капитала, который находится в активах предприятия. Он определяет в какой степени присутствует зависимость от заемных средств. Высокое значение данного показателя указывает на устойчивое, независящее от внешних займов состояние.

Коэф. автономии зачастую рассчитывают с помощью формулы:

К авт. = Сумма собств. кап. / Активы

Значение его должно находится в промежутке от 0,5 до 0,7.

В зависимости от отраслей экономической деятельности, в которых соотношение оборотных и необоротных активов разное, нормальное значение может меняться.

Чем выше доля необоротных активов у предприятия, тем больше займов длительного пользования нужно для финансирования, и тогда коэф. автономии должен приравниваться к 0,6 и выше.

Коэф. финансовой зависимости – отображает долю заемных средств и рассчитывается по формуле:

Коэффициент фин.зав. = Долговые обязательства / Активы

или:

Коэффициент фин.зав. = (Долгоср.обязател. + Краткоср.обязател. – Задолжен.перед учредителями + Доход.будущ.период. + Резерв.предстоящ.рассходов) / Пасивы предприятия

Коэф. соотношения заемн. и собств. средств – наиболее точно оценивает степень финансовой устойчивости. Он помогает определить какое количество заемных средств приходится на одну единицу собственного капитала.

Коэф. зс= Заемн. капитал / Собств. капитал

Значение Коэф. зс не должно быть более чем 0,7.

Коэф. маневренности – отображает часть собственных оборачиваемых средств, которые находятся в обороте.

Формула, по которой определяется показатель:

Коэфф.маневр. = Собств. обор. средства / Собств. капитал

Нормальное значение коэффициента находится в диапазоне от 0,2 до 0,5.

Коэф. обеспеченности – отображает величину собственных средств, необходимую для стабильного функционирования.

Коэфф.обеспеч.об.кап. = (Собств.кап. – Необорот. активы) / Оборот. активы

Нормальное значение показателя ≥0,1.

Коэф. обеспеченности запасов – степень финансового обеспечения запасов из собственных источников.

Коэфф. обеспеч.зап. = Собств. оборот. сред. / Запасы

Нормальное значение = 0,6 — 0,8.

Правила, формулы (общая и по балансу) и порядок расчета рассмотрены в следующем видео уроке:

Порядок и правила расчета

Поскольку этот коэффициент отражает активы предприятия, которые могут использоваться в хозяйственной деятельности длительный период, формула расчета показателя будет выглядеть следующим образом:

Кфу = Собств.капитал + Долгосроч.обязат. / Валюта баланса (итог по балансу)

Нормальное значение должно быть в пределах 0,8 — 0,9. Если значение менее 0,75, то предприятие имеет неустойчивое финансовое положение.

Рассмотрим пример.

Предприятие «Искра» за первую половину 2015 года имеет в бухгалтерском балансе следующие данные:

  • Капиталы и резервы = 6 000;
  • Долгосрочные обязательства = 3000;
  • Итог (валюта баланса) = 12 000.

Коеф.фин.устойчивости = (6 000 + 3000) / 12 000 = 0,75

Анализ результатов

Поскольку значение показателя не ниже рекомендуемого уровня (0,75), то можно сделать следующий вывод. Предприятие имеет нормальную финансовую устойчивость, это значит, что оно не зависит от внешних заемных средств, имеет хорошую платежеспособность в долгосрочной перспективе, управление процессом производства и собственными ресурсами производится правильно.

Понижение показателя фин. устойчивости свидетельствует о нарушении стабильности предприятия и неспособности покрывать все расходы за счет собственных ресурсов. Дальнейшее падение показателя будет означать увеличение части заемных средств в структуре капитала и приближение предприятия к состоянию полного банкротства.

Методы корректировки

Повышение показателя финансовой устойчивости можно добиться с помощью нескольких основных способов:

  • Контроль за суммами дебиторской и кредиторской задолженности. Не стоит допускать просрочки выплат по видам задолженностей. Необходимо направлять силы на увеличение прибыльности для погашения имеющихся долгов;
  • Увеличение собственного капитала и создание денежного резерва с помощью выпуска дополнительных ценных бумаг;
  • Сокращения суммы инвестиций в долгосрочные проекты;
  • Создание резерва по сомнительным долгам.

Особенности расчета для банков

Финансовая устойчивость банка – отражает структуру финансовых средств, источники их формирования и способность погашать долговые обязательства в их полном объеме в установленный срок.

По своей сути, оценка финансовой устойчивости банка трудоемкий и сложный процесс, включающий большое количество расчетов и вычислений коэффициентов.

Основные показатели, которые используются для оценки фин. состояния банка:

  • Коэф. достаточности капитала;
  • Коэф. стабильности ресурсной базы;
  • Коэф. маневренности;
  • Коэф. долгосрочного привлечения заемных средств;
  • Коэф. накопления собственного капитала.

На основе этих показателей наиболее точно определяется финансовая устойчивости банка. А также составляется план дальнейших действий для обеспечения максимальной доходности и предотвращения убытков.

Правила анализа данных коэффициентов рассмотрены в следующей видео лекции:

Источник: http://www.DelaSuper.ru/view_post.php?id=10841

Показатели финансовой устойчивости предприятия формулы по балансу

Коэффициент финансовой устойчивости нормативное значение

Коэффициент финансовой устойчивости показывает, насколько стабильно положение компании и не грозят ли ей в ближайшем будущем какие-либо финансовые проблемы. По коэффициенту финансовой устойчивости можно судить, сколько у компании долгосрочных и устойчивых источников финансирования хоздеятельности.

Что показывает коэффициент финансовой устойчивости

Нормативное значение коэффициента финансовой устойчивости

Рискованные коэффициенты финансовой устойчивости организации

Какие бывают коэффициенты финансовой устойчивости предприятия

Итоги

Что показывает коэффициент финансовой устойчивости

Коэффициент финансовой устойчивости демонстрирует, насколько активы компании профинансированы за счет надежных и долгосрочных источников. Т. е. показывает долю источников для финансирования своей хоздеятельности, которые компания может привлечь на добровольной основе.

Анализируя коэффициент финансовой устойчивости, формула которого будет приведена чуть ниже, можно сказать, что чем ближе его значение к 1, тем стабильнее положение компании, поскольку доля долговременных источников финансирования гораздо выше, чем краткосрочных. Идеальное значение, равное 1, говорит о том, что компания не привлекает краткосрочные источники финансирования, что, однако, не всегда экономически правильно.

Коэффициент финансовой устойчивости — формула по балансу (данные из формы 1):

Кфину = (стр. 1300 + стр. 1400) / стр. 1700.

Если расшифровать показатели строк, формула будет выглядеть так:

Кфину = (Ксоб + Обдс) / Побщ,

где: Кфину — коэффициент финустойчивости;

Ксоб — собственный капитал, включающий имеющиеся резервы;

Обдс — долгосрочные займы и кредиты (обязательства), срок привлечения которых составляет более 1 года;

Побщ — итого по пассивам (иначе — валюта баланса).

Поскольку значение строки 1700 баланса складывается из суммарных значений строк 1300, 1400 и 1500, а стр. 1500 — это краткосрочные обязательства, можно говорить о том, что коэффициент, приближенный к 1, показывает, насколько мало привлечено компанией краткосрочных займов. Низкая доля краткосрочных заимствований как раз и называется финансовой устойчивостью.

Вы сможете беспроблемно читать баланс своего предприятия, если изучите нашу статью «Как читать бухгалтерский баланс (практический пример)?».

Нормативное значение коэффициента финансовой устойчивости

Приемлемое для стабильной хоздеятельности значение коэффициента финансовой устойчивости — в пределах от 0,8 до 0,9. Это и есть нормативное значение.

Значение коэффициента, превышающее 0,9, свидетельствует о финансовой независимости компании. Кроме того, это также говорит о том, что анализируемое предприятие будет оставаться платежеспособным в долгосрочной перспективе.

Рискованные коэффициенты финансовой устойчивости организации

Обратите внимание! Если значение коэффициента больше 0,95, это может свидетельствовать о том, что компания не использует все доступные возможности для расширения бизнеса, которые могут быть предоставлены за счет «быстрых» источников финансирования. Очень часто такая кредитная политика компании (не привлекать краткосрочные займы) свидетельствует о неэффективном управлении.

Если коэффициент финансовой устойчивости опустился ниже 0,75, это должно послужить для компании очень тревожным сигналом. Такая ситуация может говорить о возникновении риска хронической неплатежеспособности компании, а также ее попадания в финансовую зависимость от кредиторов.

Какие бывают коэффициенты финансовой устойчивости предприятия

Для оценки зависимости по каждой составляющей активов компании и имуществу в целом используются различные коэффициенты финансовой устойчивости. В зависимости от формул и аналитической составляющей выделяют простые и сложные коэффициенты.

1. К самым простым коэффициентам финансовой устойчивости относятся те, которые определяют степень автономии компании. Они не учитывают структуру активов и обязательств. Самую суть значения автономии (финансовой независимости) отражает коэффициент Кфн, показывающий концентрацию собственного капитала.

Его рассчитывают по формуле:

Кфн = стр. 1300 / стр. 1600.

Его нормативное значение находится в пределах 0,5–0,7.

2. К другой группе (учитывающей структуру капитала и вид ссуд) относится коэффициент, определяющий финансовую зависимость компании. Его рассчитывают по формуле:

Кфинз = (Обдс + Обкс – Дуч + Дбуд + Рпр) / Побщ,

где: Обдс — долгосрочные займы и кредиты (обязательства);

Обкс — краткосрочные ссуды и обязательства;

Дуч — долги перед участниками;

Дбуд — доходы, ожидаемые в будущем;

Рпр — резервы ожидаемых расходов;

Побщ — итого по пассивам.

Формула по балансу будет иметь следующий вид (приведены номера строк из формы 1):

Кфинз = (стр. 1400 + стр. 1500 – стр. 1450 – стр. 1530 – стр. 1540) / стр. 1700.

Нормативное значение для этого коэффициента составит 0,5, а рекомендуемым будет 0,8.

3. Коэффициент соотношения привлеченных и собственных средств (Ксзс) даст самую реальную оценку устойчивости компании в финансовом плане. Он укажет, сколько заимствованных у кредиторов рублей приходится на 1 руб. собственных средств.

Его формула по балансу выглядит так:

Ксзс = (стр. 1400 + стр. 1500) / стр. 1300.

Нормативным значением для данного коэффициента будет число меньше 0,7. Динамический рост показателя скажет о том, что усиливается зависимость компании от кредиторов.

4. Коэффициент маневренности своих активов (Кман) укажет на то, сколько собственных средств находится в обороте. Его нормативное значение находится в пределах 0,2–0,5. Он рассчитывается по такой формуле:

Кман = (Ксоб – Вна) / Ксоб,

где: Ксоб — собственный капитал, включающий и имеющиеся резервы;

Вна — суммарное значение внеоборотных активов.

Или по балансу:

Кман = (стр. 1300 – стр. 1100) / стр. 1300.

5. Коэффициент соотношения оборотных и внеоборотных активов (Ксова) указывает количество рублей внеоборотных активов, приходящееся на 1 руб. оборотных.

Ксова = стр. 1200 / стр. 1100.

Нормативного значения для этого показателя не установлено.

6. Коэффициент покрытия оборотного капитала (Кпокр) своими источниками финансирования. Его нормативное значение должно быть больше 0,1. Формула следующая:

Кпокр = (Ксоб – Вна) / Оба,

где: Оба — оборотные активы.

Или по балансу:

Кпокр = (стр. 1300 – стр. 1100) / стр. 1200.

7. Коэффициент обеспеченности запасов своими средствами (Кобзс) имеет нормативное значение, которое должно находиться в пределах 0,6–0,8. Определяется по формуле:

Кобзс = (Ксоб + Обдс – Вна) / Запасы.

Или по балансу:

Кобзс = (стр. 1300 + стр. 1400 – стр. 1100) / стр. 1210.

Итоги

Сущность коэффициента финансовой устойчивости состоит в том, что с его помощью компания может определить свою зависимость от кредиторов и узнать о своей платежеспособности. Данный показатель необходимо регулярно рассчитывать. Для этого берутся данные из баланса.

Знание текущего состояния финансовой устойчивости компании поможет ей составить финансовый и бизнес-план на следующий год. Кроме того, компания сумеет грамотнее выстроить свою кредитную политику в соответствии с поставленными целями и нынешним финансовым положением.

Подробнее о составлении финансовых планов читайте в нашей статье «Организация финансового планирования и бюджетирования».

Источник: http://nalog-nalog.ru/analiz_hozyajstvennoj_deyatelnosti_ahd/koefficient_finansovoj_ustojchivosti_formula_po_balansu/

Коэффициенты финансовой устойчивости

Одной из характеристик стабильного положения предприятия служит его финансовая устойчивость.

Нижеприведенные коэффициенты финансовой устойчивости, характеризуют независимость по каждому элементу активов предприятия и по имуществу в целом, дают возможность измерить, достаточно ли устойчива компания в финансовом отношении.

Коэффициент автономии

Коэффициент финансовой зависимости

Коэффициент соотношения заемных и собственных средств

Коэффициент маневренности собственных оборотных средств

Коэффициент соотношения мобильных и иммобилизованных активов

Коэффициент обеспеченности оборотного капитала собственными источниками финансирования

Коэффициент обеспеченности собственными средствами

Коэффициент обеспеченности запасов собственными средствами

Коэффициент сохранности собственного капитала

Наиболее простые коэффициенты финансовой устойчивости характеризуют соотношения между активами и обязательствами в целом, без учета их структуры. Важнейшим показателем данной группы является коэффициент автономии (или финансовой независимости, или концентрации собственного капитала в активах).

Устойчивое финансовое положение предприятия – это результат умелого управления всей совокупностью производственных и хозяйственных факторов, определяющих результаты деятельности предприятия.

Финансовая устойчивость обусловлена как стабильностью экономической среды, в рамках которой осуществляется деятельность предприятия, так и от результатов его функционирования, его активного и эффективного реагирования на изменения внутренних и внешних факторов.

Основной задачей анализа финансовой устойчивости предприятия является оценка степени независимости от заемных источников финансирования. В процессе анализа необходимо дать ответы на вопросы: насколько компания независима с финансовой точки зрения, растет или снижается уровень этой независимости и отвечает ли состояние его активов и пассивов задачам ее финансово-хозяйственной деятельности.

Источник: http://f-52.ru/pokazateli-finansovoy-ustoychivosti-predpriyatiya-formuly-po-balansu/

Поделиться:
Нет комментариев

    Добавить комментарий

    Ваш e-mail не будет опубликован. Все поля обязательны для заполнения.